首先要知道可转债溢价率高是怎么形成的可转债溢价率高要么就是可转债价格上市后炒作太多，要么就是正股价格走势很差，二者偏离的程度越大，溢价率越高那为什么会产生很大的偏离呢主要原因可能是可转债和股票在投机和流动性方面的差异可转债t+0交易，投机性更强，流动性更好，满足了很多短线特别。
溢价率越高，债券跟随正股上涨的关联性越弱，意味着其上涨空间受限反之，溢价率越低，债券的进攻性越强，更容易跟随正股上涨计算转股溢价率的公式是转股溢价率 = 当前转债价格 转股价值 1，其中转股价值 = 转债价格 转股价 * 正股价例如，一张面值100元的可转债，转股价20元，正。
1首先需要知道可转债的溢价率主要分为转股溢价率和纯债溢价率，在二级市场交易可转债的时候，我们主要关注的是转股溢价率，转股溢价率是指可转债市价相对于可转债市价转换后价值的溢价水平2买入可转债的时候当转股溢价率越接近零，可转债的股性就越强，与股票的正相关性也就越强3当转股。
对想继续持有可转债的投资者来说可转债溢价率为正比较合适，即溢价率大于0比较好对将要把可转债转换成股票的投资者来说可转债溢价率为负比较合适，即溢价率小于0比较好若转股溢价率为负数，说明转债价值低于转股价值，转股更加划算反之，若转股溢价率为正数，则说明转债价值高于转股价值，持有。
可转债溢价太高会压制正股吗不会，可转债溢价率是指可转债的价格相对于转股之后价值的溢价水平，可转债溢价率太高代表可转债的价格高于转股之后的价值，只能代表转股性比较差，可转债转换为股票不划算，可转债溢价率高对正股没有太大影响，不会影响正股的涨跌正股涨跌由供求关系资金量业绩政策。
不错，转股溢价率越低越好，因为转股溢价率越高，转股债券与正股价格和转股价格的差距越大，转股溢价率越低，转股债券与正股价格和转股价格的差距越小简单来说，可转债的转股溢价率代表了可转债与股价的紧密程度和相关性溢价率越低，股票价格和可转债价格越接近，两者的波动越同步，投资者就越容易。
可转债溢价率，主要是指债券相对于其纯债价值或正股价值的额外价格投资者普遍更关注转股溢价率，因为它反映了债券转换为股票时的风险与收益当债券价格高于其理论价值时，溢价率为正，反之则为负正的溢价率意味着投资者有机会通过低价买入债券，转股后再以高于面值的价格卖出股票获利一般来说，低。
可转债溢价率指的是当前可转债的价格与实际价格的一个比值可转债的溢价率有两种，分别是纯债溢价率和转股溢价率，一般常说的可转债溢价率指的是转股溢价率，其计算公式为转股溢价率=转债价格转股价格1对于持有可转债的投资者来说，可转债溢价率为正比较合适，即可转债溢价率大于0比较合适，这。
1溢价率是负数，表明可转债的价格相对于其转股后的价值偏低，例如你转股价值是150，但是可转债的价格只有1402然而可转债的价格与其转股价值具有很大的关系，溢价率过高或者为负数都是不正常的，当溢价率为负数的时候，就为投资者提供了套利的机会3当转股溢价率为负数的时候，这时候要么可转债。
1可转债的溢价率有两种一是纯债溢价率，这是相对于纯债价值的溢价二是转股溢价率，这是相对于正股价格的溢价在实际投资中经常用到的是转股溢价率，转股溢价率计算公式是溢价率=可转债价格÷转股价值1，转股价值=可转债的正股价格÷可转债的转股价×1002一般而言转股溢价率的高低代表。
1一般投资者经常用到的是转股溢价率转股溢价率=可转债价格÷转股价值1，转股价值=可转债的正股价格÷可转债的转股价×100转股溢价率过高，说明以下两种情况2一是可转债的股性偏弱转股溢价率越高，正股就越难带动可转债上涨3二是可转债价格过高可转债可能存在较高的强制赎回风险可。
